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2022-07-25 10:04老師,請(qǐng)問(wèn)固收Reading13 課后題第14題,不太理解這個(gè)active portfolio 比index portfolio表現(xiàn)好該如何理解?謝謝老師解答
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1個(gè)回答
Nicholas助教
2022-07-25 11:54
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同學(xué),早上好。
我們可以通過(guò)表格看出主動(dòng)投資組合的整體久期更小而指數(shù)的久期更大,那么在利率上升的時(shí)候,久期更大的指數(shù)組合面臨更大的損失,因此選A。兩者差額為久期的差額乘以利率變化。
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回復(fù)Nicholas:明白了~謝謝老師~~
