姜同學(xué)
2022-08-02 21:05題目15，IVAR和CVAR區(qū)別怎么理解呢？
所屬：FRM Part II > Risk Management and Investment Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Adam助教
2022-08-03 15:30
該回答已被題主采納
同學(xué)你好，
這個要回歸最基本的定義。
IVaR是增加或刪除一種資產(chǎn)所引起的組合在險價值的變化。是實實在在增加了頭寸的
準(zhǔn)確公式是：IVaR_A=VaR_(P+A)-VaR_P。
IVaR_A≈MVaR_A×V_A
CVaR是每一個資產(chǎn)對于整個組合在險價值的貢獻(xiàn)量，若由兩個資產(chǎn)構(gòu)成的投資組合在險價值為100萬美元，資產(chǎn)A對組合在險價值的貢獻(xiàn)是40萬美元，資產(chǎn)B對組合在險價值的貢獻(xiàn)是60萬美元，那么CVaRA是40萬美元，CVaRB是60萬美元。成分在險價值的計算公式為：
CVaR_A=MVaR_A×V_A。cvar之和等于組合var。
0
0
0
0
