向同學
2022-08-15 22:13老師好,請問可以解釋一下ab選項嗎?
所屬:FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Adam助教
2022-08-16 13:40
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同學你好,
garch模型是有“均值回歸”的特性的。
隨著時間的推移,方差會被拉到“長期方差項VL”。
所以,如果說目前的方差低于VL,則未來會逐步上升到VL;
如果說說目前的方差高于VL,則未來會逐步下降到VL;
