張同學
2022-08-18 23:31老師,看跌期不是應(yīng)該價格越低,越賺錢嗎?這樣我可以用5塊賣一個價值3塊的。這個為什么說S>X?
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1個回答
Evian, CFA助教
2022-08-19 11:46
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ヾ(?°?°?)??你好同學,
題目問的是嗾使看跌期權(quán)到期時間點,是有價值的,“valuable”說明option value大于0
由于option value中的time value=0(期權(quán)到期的原因),此時option value=intrinsic value=Max[0, X-S]
于是option value=Max[0, X-S]>0,說明X>S,應(yīng)該選擇C
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