阮同學(xué)
2022-09-20 09:29第60題,為什么premiumcall是減去cva,而不是加,這個(gè)是怎么看的,怎么判斷?
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1個(gè)回答
楊玲琪助教
2022-09-21 04:07
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同學(xué)你好,
比較容易理解的方式是可以按照收費(fèi)特征或者說(shuō)收益和成本特征來(lái)進(jìn)行分析。交易本身是一個(gè)買(mǎi)入看漲期權(quán)的頭寸,所以交易應(yīng)該是支出期權(quán)費(fèi)。而CVA指的是由于承擔(dān)對(duì)手可能違約帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)而向?qū)κ质找还P費(fèi)用。舉個(gè)通俗的例子,想要購(gòu)買(mǎi)一個(gè)產(chǎn)品,但是產(chǎn)品有瑕疵,因此購(gòu)買(mǎi)的費(fèi)用就會(huì)低一些。
希望能解答你的疑惑,加油!
