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2022-09-29 08:25請問老師,238題的說法4怎么理解?
所屬:FRM Part II > Credit Risk Measurement and Management 視頻位置 相關試題
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1個回答
楊玲琪助教
2022-10-03 02:02
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同學你好,
這句話的意思是CDS的收益特征與分期付款的基于信用違約進行支付的看跌期權類似?;谛庞眠`約進行支付的看跌期權是一種針對違約導致的損失(價值下降)進行支付的期權;同時,一般期權都是期初支付期權費,而CDS是定期支付spread,所以只能說類似于分期付款的基于信用違約進行支付的看跌期權。
希望能解答你的疑惑,加油!
