157****1545
2022-10-06 10:26老師,這題為什么不能把rf+credit spread 實(shí)際利率加權(quán)平均再算pv呢
所屬:FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
來源: 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Lucia助教
2022-10-06 15:31
該回答已被題主采納
同學(xué),你好,不能直接對利率進(jìn)行加權(quán)平均計(jì)算,信用利差是針對三個不同評級給予的 AA, A, and BBB ,三個債券對應(yīng)的收益率是不一樣的,按照加權(quán)的算法就改變了收益率,要分別計(jì)算它們的價格,再進(jìn)行加權(quán)。
