王同學(xué)
2022-10-19 11:50老師，計算optionpremium的方法有點混，可以這么理解嗎？reading45講期權(quán)時，計算期權(quán)費的公式是“optionvalue=intrinsicvalue+timevalue"，其中intrinsicvalue=max[0,S-X]（以call為例）；reading46講的二叉樹模型，計算出的也是optionvalue既包含intrinsicvalue也包含timevalue，如果期權(quán)還有一段時間到期的話，二叉樹計算出的optionvalue減去max[0,S-X]剩下的部分就是timevalue，是這個意思嗎？
所屬：CFA Level I > Derivatives 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Evian, CFA助教
2022-10-19 22:20
該回答已被題主采納
ヾ(?°?°?)??你好同學(xué)，
嗯嗯，你的理解沒有問題~
補充：
兩個章節(jié)講的期權(quán)估值方法不同，但是他們做的事情就是“對期權(quán)定價”
· option value、intrinsic value、time value可以理解為“某一個時間點分析期權(quán)價值的構(gòu)成”
· 二叉樹可以理解為“未來現(xiàn)金流折現(xiàn)求和”的思想（涉及一個時間段而不是一個時間點分析）
----------------------
學(xué)而時習(xí)之，不亦說乎??【點贊】鼓勵自己更加優(yōu)秀，您的聲音是我們前進(jìn)的源動力，祝您生活與學(xué)習(xí)愉快!~
0
0
1
1
