Cold
2022-10-29 22:47波動率微笑曲線
老師，波動率微笑曲線 ，也就是說虛線是根據(jù)市場情況 得出來的波動率結(jié)論對嗎？僅僅只是一個 現(xiàn)象 ？那么為什么 會與BS模型的假設(shè)存在差異呢？也就是虛線和實線的差異？另外，這個波動率微笑曲線僅僅針對外匯嗎？如果標(biāo)的資產(chǎn)是股票，是否存在波動率微笑曲線？
所屬：FRM Part II > Market Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Crystal助教
2022-10-31 20:02
該回答已被題主采納
“老師，波動率微笑曲線 ，也就是說虛線是根據(jù)市場情況 得出來的波動率結(jié)論對嗎？
是的
”僅僅只是一個 現(xiàn)象 ？“
是的
”那么為什么 會與BS模型的假設(shè)存在差異呢？“
因為bs模型的假設(shè)其實是相對苛刻的，實際中大多數(shù)的資產(chǎn)都是不滿足假設(shè)的，比如資產(chǎn)價格是隨機游走的，實際中會有諸多原因的限制，所以資產(chǎn)價格并不是隨機游走，所以造成實際情況與bs假設(shè)情況是不相符合的。
”也就是虛線和實線的差異？“
是的
”另外，這個波動率微笑曲線僅僅針對外匯嗎？“
是的，這個圖形僅僅針對的是外匯期權(quán)。
”如果標(biāo)的資產(chǎn)是股票，是否存在波動率微笑曲線？“
存在，只是圖形不一樣，后面你學(xué)的圖形就是股票期權(quán)的波動率微笑。
0
0
0
0
