Joe
2022-11-19 17:55老師,原版書R14例題4勘誤后的數(shù)據(jù)是不是還有錯?圖中的1.29%、0.16%是不是錯了?
所屬:CFA Level III > Fixed-Income Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源: 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Chris Lan助教
2022-11-21 10:16
該回答已被題主采納
同學(xué)您好
是不對的。
應(yīng)該基于10年期國債沒有變化的情況下,合成出的8年國債收益率,從而軋出G-spread為1.2%
然后10年斯國債yield上升20個bps,從而使得合成后的8年期國債為1.55%,再加上G-spread,導(dǎo)致8年銀行債的yield為2.75%.
銀行債的yield從2.68%,變成了2.75%,上升了2.6%。
-
追問
老師,從2.68%到2.75%,應(yīng)該是rise by 0.07%吧?
-
追答
同學(xué)您好
這里如果是用減法就是0.07%。這也是delta Y.如果要研究利率變化對債券價格的影響,那應(yīng)該用delta Y.
我這里算成百分比了,所以就是2.6%。
