泰同學
2018-10-30 16:32FRM官方題 63題 請問這題答案里面 alpha的波動等于IC乘以剩余風險 這是什么公式
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1個回答
Crystal助教
2018-10-31 18:01
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同學你好,這個呢在原版書中是有說的,但是是作為一個已知結論來用的,說的內容就是alpha=IC*sigma*score ,這個score是一個服從標準正態(tài)分布的數值,其中IC*sigma是一個常數,所以alpha就是一個服從均值為0,方差是IC^2*volatility^2的正態(tài)分布,所以呢,這個alpha 的標準差就是IC*residual risk,這個residual risk是一個根據歷史數據得出來的常數。
如果題干沒有說BR是多少,那么我們就默認是1。
