陳同學
2023-01-10 21:23為什么這里derivative overlay還要加上這么一個限制?
所屬:CFA Level III > Fixed-Income Portfolio Management 視頻位置 相關試題
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1個回答
Nicholas助教
2023-01-11 10:01
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同學,早上好。
資產(chǎn)的BPV為243376,負債的BPV為299860,期貨的BPV為102.3,則需要購買552.14份期貨。但是這里的題目問題是根據(jù)表1的內(nèi)容以及對利率的預期,需要配置多少份期貨。因此我們要考慮利率的預期,這里預期利率下降,資產(chǎn)BPV更低,則購買更多的衍生品可以在利率下降時讓資產(chǎn)的價值上升更多。
加油,祝你順利通過考試~
