小同學(xué)
2023-02-02 20:00老師,該如何理解這道固收官網(wǎng)題
所屬:CFA Level III > Fixed-Income Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Nicholas助教
2023-02-06 13:17
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同學(xué),下午好。
我們可以從表格中看出資產(chǎn)和負(fù)債的BPV是匹配的,因此差異并不來自久期匹配的問題,而是來自凸性和離散程度的不同。表格中也可以看出來資產(chǎn)和負(fù)債的凸性是不同的,那么會在利率發(fā)生非平行移動的時候帶來兩者的差異。
加油,祝你順利通過考試~
