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2023-02-08 16:33curve effect為什么沒有包含duration effect
所屬:CFA Level III > Trading, Performance Evaluation, and Manager Selection 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
開開助教
2023-02-09 09:50
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同學(xué)你好,這里是把收益率曲線的變化分解為兩種,一種是曲線的上下平移,代表了利率水平的整體上升或下降,duration effect體現(xiàn)的就是這種平移變動帶來的影響。
另一種是收益率曲線形狀的變化,比如變陡還是變平,curve effect體現(xiàn)的就是這種變化帶來的影響。
所以這兩種effect是不互相包含的,合起來就是收益率曲線的變化總的帶來的影響。
【點贊】喲~。加油,祝你順利通過考試~
