叢同學(xué)
2023-02-09 22:41老師這題怎么做
所屬:CFA Level III > Trading, Performance Evaluation, and Manager Selection 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
開開助教
2023-02-15 10:09
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同學(xué)你好,本題問的是這筆交易相對(duì)于哪個(gè)trading benchmark看起來表現(xiàn)是最好的。每種trading benchmark都有對(duì)應(yīng)的trade cost。對(duì)于交易來說,trade cost是越小越好的。所以我們只需要帶數(shù)字計(jì)算這三種trade cost,然后哪種trade cost最小就說明這筆交易相對(duì)于哪個(gè)trading benchmark看起來表現(xiàn)是最好的。本題中,market-adjusted cost算出來是最小的(負(fù)的最多),說明在這個(gè)cost下,TEXX trade的表現(xiàn)最好。
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