我同學
2023-02-23 14:13老師，這里的3.7%是支出給銀行的嗎？LIBOR是支給誰的呢？如果 最后要支出0.64%+LIBOR的話這不是虧了 嗎？
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1個回答
Shawn
2023-02-23 15:47
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同學你好，這個案例的意思是：這家公司一開始是以固定利率3.7%向銀行借了款（假設(shè)是向銀行借的），然后公司又交易了一筆利率互換，該互換是收固定利率3.06%支浮動利率LIBOR，那么我們結(jié)合這兩個交易，公司整體的收益成本情況是：-3.7%+3.06%-LIBOR=-0.64%-LIBOR=-（0.64%+LIBOR），負號代表的是公司要支出去的成本。
雖然最后的結(jié)果仍然是負號，但是我們是和最初的成本3.7%進行比較的。如果不進行這筆互換，那么公司的總成本就是3.7%，而進行了互換之后的成本是0.64%+LIBOR，顯然比3.7%小多了。等于是降低了公司的融資成本。
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回復(fù)Shawn：這里收固定利率3.06%，為什么是3.06%，然后為什么不是收浮動利率libor而是支Libor，我這里面邏輯不懂
