勞同學(xué)
2018-11-09 14:05第36題,題中問的correlation指的是資產(chǎn)間的相關(guān)性嗎?我記得在上課的時候,老師講在PD恒定的時候,資產(chǎn)間的相關(guān)性上升,cds的price如果是senior就是上升,equity就是下降,那這道題為什么答案一定是下降呢?謝謝!
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1個回答
Galina助教
2018-11-12 14:13
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指的是違約相關(guān)性。如圖
