GIN
2023-03-21 15:06請問老師,單因素模型,為什么conditional的E(α)=m? 為什么conditional的p=0?
所屬:FRM Part II > Credit Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
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2個回答
ES助教
2023-03-28 15:56
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條件獨立性是單因素模型的一個假設
條件獨立性,即一旦market factor的特定價值實現(xiàn),就會產(chǎn)生asset returns
Michael助教
2023-03-27 20:11
該回答已被題主采納
學員你好,條件的收益期望應該是beta乘以m bar(見圖片)。
此外,條件的P=0,這里的P指的是什么呀(沒有在你的截圖中看出來)。
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打錯了,是ρ
