Deeznuts
2023-04-09 04:32Effective spread= TC*2 TC=side*(Price-benchmark)*size 這個思路正確嗎?為什么這題不用乘size
所屬:CFA Level II > Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Essie助教
2023-04-09 15:58
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你好,The effective spread=2×|execution price - midquote|
計算每股的effective spread不需要乘以trade size,根據(jù)effective spread來計算交易成本時才需要乘以trade size。而本題問的是average effective spread,并沒有問交易成本transaction cost,所以不需要乘以trade size。
