Neptune.C
2018-11-15 06:2555題B選項(xiàng)和D選項(xiàng)不懂
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1個(gè)回答
Wendy助教
2018-11-15 15:28
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同學(xué)你好
B,假設(shè)相關(guān)性不變,是模型風(fēng)險(xiǎn)中一個(gè)很典型的例子。這個(gè)和期限無(wú)關(guān)。長(zhǎng)期資本管理公司的失敗、07-08次貸危機(jī)不都是因?yàn)閷?duì)相關(guān)性假設(shè)出現(xiàn)問(wèn)題。
D,這句話本身是錯(cuò)誤的。首先回撤95%的VaR模型,一個(gè)月的期限的話,應(yīng)該exceedances是22*5%=1.1個(gè)。99%VaR模型回測(cè)的exceedances是22*1%=0.22個(gè)。它說(shuō)超過(guò)兩個(gè),不對(duì)的
