diaog007
2023-04-22 23:24Liquidity cost (LC) = 80,000 × (0.5 × 0.10/80) = 為什么要除以80?公式是用的哪個(gè)?
所屬:FRM Part II > Liquidity and Treasury Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
Will助教
2023-04-23 14:15
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同學(xué)你好,我們在算LVaR的時(shí)候,用的那個(gè)均值是一個(gè)百分比的形式,The average bid-ask spread is USD 0.10,現(xiàn)在題目給我們的是金額形式,因此我們需要用0.1/80(80即是stock price也就是mid market price),得到一個(gè)百分比的均值才能使用。
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