廣同學(xué)
2018-11-15 19:30老師好,var 不是不具有次可加性嗎,為什么不能選c?
所屬:FRM Part II 視頻位置 相關(guān)試題
來源: 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Wendy助教
2018-11-16 14:42
該回答已被題主采納
同學(xué)你好,確實VaR是不滿足次可加性的。但是這個C選項不是考察這個點,也就是我們在進(jìn)行風(fēng)險管理的是,通常是各個業(yè)務(wù)條線的VaR直接相加得到整個公司的VaR。之所以能直接相加,是默認(rèn)他們之間的相關(guān)性為1.
引入相關(guān)性,會使得整個公司的VaR降低的,因為考慮了相關(guān)性會起到風(fēng)險分散化的效果
