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2023-05-04 15:34老師,CTD=QBP-QFB*CF,這道題是不是假設了ctd=0,因此最后QBF=QFB*CF
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1個回答
Adam助教
2023-05-04 15:59
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同學你好,不是呀。
一個債券期貨,有很多不同的但是卻滿足交割條件的可交割債券,這些債券條件不同,為了讓他們有可比性,引入了標準券和CF。這個CF是不同可交割債券與“標準券”的差異。
這里F是可交割債券的期貨價格,除以CF,就得到了標準券的期貨價格。
