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2023-05-06 10:11問題在圖片中,為什么可以直接用39.6??0.6的三次方
所屬:FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Lucia助教
2023-05-06 10:27
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同學(xué)你好,這是歐式看漲期權(quán),不需要考慮中間節(jié)點(diǎn)的價值,只有最上面那一只39.6這個價值需要加入計算,其他都是0,只需要把39.6這個折現(xiàn)到0時刻就是期權(quán)的價值了,總共是三步二叉樹,概率相乘就是三次都上漲的概率,就是0.6的三次方,折現(xiàn)也是按照你寫的公式折現(xiàn)的,只不過其他分叉都是0就省略了。、
