嚴同學
2023-05-06 10:34可以再解釋一下各個選項嗎
所屬:FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
來源: 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Lucia助教
2023-05-06 13:34
該回答已被題主采納
同學你好
B是正確的。有時,通過將所有風險因素的變動乘以一定的數(shù)量,過去的適度不利情景會變得更加極端。然而,這種方法假設風險因素的變化之間存在簡單的線性關(guān)系。然而,情況并不一定如此,因為隨著經(jīng)濟狀況變得更加緊張,風險因素之間的相關(guān)性往往會增加。
A不正確。場景構(gòu)建的一種方法是假設一個或多個關(guān)鍵變量發(fā)生了重大變化。一般來說,由于壓力測試是前瞻性的,因此考慮過去不一定發(fā)生的場景是有用的。
C不正確。有時,歷史情景是基于一天或一周內(nèi)所有市場風險因素發(fā)生的情況(例如1987年10月19日或2001年9月11日)。這些短期壓力測試可以作為壓力VaR和壓力ES計算的補充。
D不正確。高級管理層應對壓力測試場景中的關(guān)鍵假設提出質(zhì)疑,或提出新的場景供考慮。除其他原因外,讓高級管理人員參與建筑場景使壓力測試更有可能被認真對待并用于決策。
