GUO
2023-05-17 10:51麻煩老師再解釋一下4個選項。
所屬：FRM Part II > Liquidity and Treasury Risk Measurement and Management 視頻位置 相關試題
來源： 視頻位置 相關試題
1個回答
Will助教
2023-05-17 11:58
該回答已被題主采納
同學你好，A這句話是錯的，zero-cost，指的是獲取流動性的成本為0，即我消耗流動性和獲得流動性都是一樣的，既然如此，那銀行會更多的借短期的資金（因為借短期容易），并且會投資長期（獲得的收益高），所以銀行會有更多的流動性差的長期資產(chǎn)，和短期不穩(wěn)定的負債，而不是長期穩(wěn)定的負債。
B它說平均成本融資法會有最大的期限錯配，這個也錯了，所謂期限錯配，就是借短投長了，那明顯的A說的0成本法，才是會有最大的借短投長的現(xiàn)象。
C.這句話說的是對的，它說匹配期限的邊際成本融資法，將固定的借錢成本轉換成了浮動的借錢成本。以前我不管借多久的，都是一個固定的利率，現(xiàn)在我和期限匹配了，借長期和短期的，利率當然不一樣了。
D. 這個也是錯的，它說平均成本融資法和0成本融資法合適的與期限匹配，這個就是有問題的，只有matched maturity marginal cost of fund才是。
感謝正在備考中乘風破浪的您來提問~如果您對回復滿意可【點贊和采納】鼓勵您和Will更加優(yōu)秀，您的聲音是我們前進的動力，祝您生活與學習愉快!~
0
0
0
0
