Flower
2023-06-23 10:08老師,這里為什么題中的OAS不等于兩個bondOAS的平均呢,所以只能是兩個債券合起來計算,卻不能分開用DTS計算呢
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1個回答
Simon助教
2023-06-24 13:49
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同學(xué),下午好。125是index的OAS,100和300是兩個bond的OAS。
DTS×△%spread適用于低評級的債券,而duration×△spread適用于評級高的債券。題中有BB債券,低評級,所以先各自求出DTS,然后加權(quán),計算出總的DTS。
