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2023-07-03 18:00請解釋B C用在什么swap 中 MRR 是什么?
所屬:CFA Level I > Derivatives 視頻位置 相關試題
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1個回答
Evian, CFA助教
2023-07-04 09:49
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ヾ(?°?°?)??你好同學,
題目問的是“the underlying of a plain vanilla interest rate swap”利率互換合約的標的資產(是利率而不是B債券和C指數)
B選項是一個債券,而互換合約換的是現金流,而不是B選項的債券
同理,C選項是一個指數,而互換合約換的是現金流,而不是C選項的指數
B選項是10年期的美國國債,它的特點是支付固定coupon,每半年支付一次。coupon可以作為現金流,參與互換合約。
C是一個由債券組成的指數,這個指數的收益可以參與互換合約。
例如互換合約的雙方協(xié)定,未來定期交換B和C的收益。
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