undefinable
2023-07-13 22:3876頁(yè)例題 c 選項(xiàng)為什么不對(duì)
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1個(gè)回答
Simon助教
2023-07-14 09:44
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同學(xué),上午好。這道題C也是正確的。
yield spread=YTM公司-YTM期限最近國(guó)債
G-spread=YTM公司-YTM國(guó)債
yield spread>G-spread,改寫(xiě)下,就是YTM國(guó)債>YTM最近國(guó)債,題目就是問(wèn)為什么YTM國(guó)債>YTM最近國(guó)債。
C選項(xiàng)前半句YTM在yield spread中有更長(zhǎng)期限,就是YTM最近國(guó)債,使用的期限要更長(zhǎng)。后半句說(shuō)yield curve是斜向下的,那么期限越長(zhǎng),yield越小,YTM最近國(guó)債<YTM國(guó)債。
