YANG
2018-12-01 19:36老師 這道理解林老師講解的時候說inflation-indexed bond是real rate&non-inflation-adjusted是nominal rate 是不是講反了?
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1個回答
Chris Lan助教
2018-12-03 13:26
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同學(xué)你好,
這塊沒有講反,通脹調(diào)整的債券它的收益率剔除了通脹的影響,因此反應(yīng)為真實收益率。而非通脹調(diào)整的債券則沒有剔除通脹的影響,因此他的收益率是名義的,包括了真實收益率和通脹兩部分。因此兩者收益差的差別就是通脹因素。通脹因素又包含為兩個方面(BEI),一個是通脹的不確定性,一個是通脹的預(yù)期
