茜同學(xué)
2023-07-18 16:27請問老師怎么計算
所屬:FRM Part II > Market Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源: 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Will助教
2023-07-19 09:28
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同學(xué)你好,這道題的解析如下圖:
感謝正在備考中乘風(fēng)破浪的您來提問~如果您對回復(fù)滿意可【點贊和采納】鼓勵您和Will更加優(yōu)秀,您的聲音是我們前進的動力,祝您生活與學(xué)習(xí)愉快!~
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追問
老師,還是不太理解,能講講思路嗎
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追答
同學(xué)你好,如果你還記得課上回歸對沖的知識的話,我們有公式Fr*DV01r=Fn*DV01n*β。
這題是想讓我們用5年期的互換和10年期的互換來對沖7年期的互換。那我們可以分開進行對沖。
F(5)*DV01(5)=-F(7)*DV01(7)*β(7)
F(10)*DV01(10)=-F(7)*DV01(7)*β(7)
我們把相關(guān)數(shù)據(jù)帶入,就能得到F5和F10
