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2023-07-21 00:26老師,您好,excess spread =spread(0)- effspreadDur*deltaspread - LGD*POD 這里面的“effspreadDur”是含負(fù)號(hào),還是不含負(fù)號(hào)呀
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1個(gè)回答
Simon助教
2023-07-21 13:42
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同學(xué),下午好。effective spread duration 不含符號(hào)。例如△spread=1%,effective spread duration=2,那么expected excess spread=spread0- 2×1% - LGD*POD
