曹同學
2023-07-21 13:04老師我想問一下,計算expected return時,如果給到的是exchange rate change, 在用(1+RFC)*(1+RFX)-1計算currency gain時,RFC是前4項之和嗎
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1個回答
Simon助教
2023-07-21 14:23
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同學,上午好。對的,Rfc就是債券五因子里的前4項。而(1+RFC)*(1+RFX)-1計算的不是currency gain,就是整個五因子的收益率。
努力的你請【采納】喲~。加油,祝順利通過考試~
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追問
那老師我再多問一下,算出前四項后再帶入后面的公式計算RDC,計算出的RDC就是expected return吧
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追答
同學,您是指前四項代入Ffc,用公式Rdc=(1+RFC)*(1+RFX)-1計算出Rdc,如果是的話,那么Rdc就是expected return。
