曹同學(xué)
2023-07-21 16:11老師,我想問為什么long CDS時(shí),當(dāng)CDS spread上升的時(shí)候,要overweight呢,long CDS是賣出保護(hù),當(dāng)CDS spread信用質(zhì)量變差,如果overweight,那不是承擔(dān)的信用風(fēng)險(xiǎn)更高了嗎?
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1個(gè)回答
Simon助教
2023-07-21 17:46
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同學(xué),下午好。請問要overweight的具體出處在哪。
Short CDS protection,等于long CDS,overweight了信用風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)風(fēng)險(xiǎn)增加,CDS spread上升,CDS價(jià)格下跌,long CDS會(huì)有損失。
