徐同學
2023-07-30 16:40為啥gamma最大最難hedge啊
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1個回答
Simon助教
2023-07-31 10:51
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同學,下午好。gamma是股價變動,導致delta變動的幅度。如果gamma最大,那么delta的變動幅度是最大的,此時股價的微小波動,就會導致delta大幅變化。而hedge的目的是使得整體組合的delta =0,但現(xiàn)在delta變動很劇烈,所以最難hedge。
