徐同學(xué)
2023-08-03 22:15這里到底是誰(shuí)tracking error小是好處,還是成分股少是好處
所屬:CFA Level III > Equity Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
開開助教
2023-08-04 09:43
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同學(xué)你好
構(gòu)建被動(dòng)組合其實(shí)目標(biāo)就是tracking error小。
如果AUM較大,成分股較少,且流動(dòng)性都較好情況下。應(yīng)該采用full replication是最好的。
但如果說成分股很多,且有些流動(dòng)性差的。那么yongfull replication就不太合適,因?yàn)榱鲃?dòng)性較差的那些成分股的交易成本會(huì)使得tracking error增加。
如果答疑對(duì)你有幫助,【請(qǐng)采納】喲~。加油,祝你順利通過考試~
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追問
那我這里理由寫成分股少不提t(yī)racking error 可以么
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追答
可以,你直接寫成分股少,AUM大,適用full replicaiton是可以的
