tina
2023-08-06 17:26老師，兩個(gè)問題，外匯的遠(yuǎn)期和即期都是t+2？ 還有此題中spot 和forword方向反，那選擇bid或ask時(shí)是不是都選不利價(jià)格？還是按spot選bid？
所屬：CFA Level III > Derivatives and Currency Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
Simon助教
2023-08-07 10:27
該回答已被題主采納
上午好，同學(xué)。
1. 只有遠(yuǎn)期是t+2。
2. 選擇bid 還是ask要看標(biāo)價(jià)形式來判斷的。例如GBP/CHF，賣出 GBP spot，相當(dāng)于買CHF，dealer是賣，那么就選ask price。
-
追問
老師，我是看這段文字感覺沒對(duì)上，spot的定價(jià)和forward對(duì)不上？而且都是以mid定價(jià)？
-
追答
同學(xué)，上午好?？梢越o你舉個(gè)原版書課后題的例子。也是FX swap的知識(shí)。
這道題背景是1個(gè)月前做空了2.5million的美元forward，現(xiàn)在到期了，要先平掉上一份short forward，采取的策略是現(xiàn)貨市場(chǎng)買回美元，使用0.8875的spot rate（因?yàn)閰R率標(biāo)價(jià)形式是歐元，我買美元賣歐元，相當(dāng)于dealer買歐元）
然后，站在今天，新簽一個(gè)short 2.65M美元的forward，使用forward rate=0.8876+0.0025=0.8901 （相當(dāng)于dealer賣歐元，使用forward的ask價(jià)）。
0
0
0
0
