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2023-08-07 00:262021mock 下午題40題能講一下嗎。答案說shelling put 是short volatility 為什么呢？sell put應(yīng)該=long call 是long volatility啊？
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1個(gè)回答
開開助教
2023-08-07 10:39
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同學(xué)你好，
因?yàn)閜ut和call都會(huì)收到波動(dòng)率的影響，而且波動(dòng)率越高put和call的價(jià)格越高，反之，波動(dòng)率越低，put和call的價(jià)格越低。因此，long option是受益于波動(dòng)率上升的，是做多波動(dòng)率，而short option是做空波動(dòng)率。
如果答疑對你有幫助，【請采納】喲~。加油，祝你順利通過考試~
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追問
麻煩老師回答一下圖片問題，謝謝
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追答
同學(xué)你好。我覺得你說的沒什么問題。
一般來說，long call類似于做多資產(chǎn)，long put是做空資產(chǎn)。
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回復(fù)開開：可以這樣理解嗎：對于波動(dòng)率來說，long put和long call都是做多頭寸；而其他資產(chǎn) 如權(quán)益 衍生品等，long call是做多頭寸，long put 是做空頭寸。對嗎
