金同學
2023-08-07 16:21答案是不是胡說八道呀?明明HML大于0,怎么說是negative exposure to value stock?謝謝
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1個回答
開開助教
2023-08-08 10:23
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同學們你好,
這題問的是,如果manager的策略是按照benchmark的risk exposure來的,本應是什么風格。
所以我們應該看benchmark在各因子上的beta情況。而在HML上,benchmark是-0.2,說明在value stock上是負的敞口,沒問題。
如果答疑對你有幫助,【請采納】喲~。加油,祝你順利通過考試~
