Leo
2023-08-11 11:371. deltaP/P=-DTS*delta spread/spread吧?講義少了個(gè)負(fù)號(hào)。2. 為什么高風(fēng)險(xiǎn)債券要用DTS而不直接用eff_spread_duration*delta spread?
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1個(gè)回答
Simon助教
2023-08-12 14:09
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下午好。
1. 對(duì)的,要加負(fù)號(hào)。
2. 關(guān)于這個(gè)疑問,可以舉原版書上的例子,見截圖。這道題如果用deuration×△ spread就是錯(cuò)的,因?yàn)槔锩嬗械驮u(píng)級(jí)債券。
