Yuphy
2023-08-13 17:21第一題假設(shè)在三個(gè)月后賣(mài)出shares,為什么不是以三個(gè)月后EUR100的股價(jià)計(jì)算呢?
在三個(gè)月后這個(gè)時(shí)間點(diǎn)股價(jià)已經(jīng)是EUR100了,那么頭寸為什么要以三個(gè)月前的價(jià)格計(jì)算呢?而且是剛好假設(shè)在三個(gè)月后賣(mài)出的。
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1個(gè)回答
Simon助教
2023-08-14 09:51
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同學(xué),下午好。這道題的要求是close out the forward contract。
我一開(kāi)始,買(mǎi)了200000*90=18million的歐元股票。擔(dān)心歐元貶值,所以會(huì)做空歐元,short 18million EUR Forward,期限是6個(gè)月。
3個(gè)月后我賣(mài)了股票,那么現(xiàn)在還有個(gè)short 18million的EUR Forward的頭寸(3個(gè)月的),我得重新簽一個(gè)long 18million的 3個(gè)月的EUR forward來(lái)close掉原來(lái)的頭寸。所以計(jì)算基于的價(jià)值是18million
