undefinable
2023-08-16 20:15請(qǐng)畫一下表二的圖應(yīng)該是怎么的
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1個(gè)回答
Simon助教
2023-08-17 10:16
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同學(xué)，下午好。百分比是volatility，數(shù)字是股價(jià)。所以圖像是volatility skew。
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追問
沒能理解80%put是什么意思？put不應(yīng)該是在左邊，call在右邊嗎
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追答
同學(xué)，下午好。
百分比表示的是volatility的高低，比如120%就要比80%畫的更高。
然后，在左邊還是在右邊，是根據(jù)股價(jià)來判斷的。例如，80% volatility的put對(duì)應(yīng)的行權(quán)價(jià)是26.31，所以要畫在右邊。因?yàn)楫?dāng)前股價(jià)是17.60，26.31大于他，這個(gè)put是in the money put。
而在左邊的put，因該是行權(quán)價(jià)低于17.60的OTM put，但表格里沒有。（ITM put 和OTM put在兩個(gè)不同方向） -
追問
可不可以這樣理解？老師圖中的ITM CALL就是OTM PUT，老師圖中的ITM PUT就是OTM CALL.所以應(yīng)該是volatility skew
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追答
上午好，同學(xué)，可以這樣理解的。
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回復(fù)Simon：謝謝
