宋同學(xué)
2023-08-18 19:02老師好,為什么pure是用OAS衡量,callable bond是用z spread衡量?前面說OAS代表行權(quán)后的RP,而pure難道不是未行權(quán)的債券嗎?
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1個回答
Danyi助教
2023-08-21 16:26
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同學(xué)你好,
因為OAS這里是剔除權(quán)利后的spread,剔除權(quán)利就表示不含權(quán)了。
而Z spread是包含權(quán)利的spread。
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