王同學(xué)
2023-08-28 03:33請(qǐng)問第二問為什么要用相乘來得到expected return呢? 不應(yīng)該是2+4.5+0.3=6.8嗎? 為什么是6.91?
所屬:CFA Level III > Asset Allocation and Related Decisions in Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
Essie助教
2023-08-28 09:02
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你好,因?yàn)閑xpected return的嚴(yán)格公式為:
1+expected return = [(1 + annual distribution rate) × (1 + inflation rate) × (1 + management fee)]
簡(jiǎn)化后就是expected return = annual distribution rate+inflation rate+management fee,通常我們用的都是簡(jiǎn)化后的公式。
