路同學(xué)
2023-09-15 11:591.這里求Var的部分2%-2.326*3%為什么用減號?2.流動性成本部分99%置信是單尾嗎?什么時候用單尾什么時候用雙尾?
所屬:FRM Part II > Liquidity and Treasury Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Will助教
2023-09-16 01:13
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同學(xué)你好,VAR值計算公式本來就是|μ-z*σ|,如果你是疑惑為什么后面算cost of liquidation是加號,是因為后面我們算流動性的VAR,求得是一個上限,在置信區(qū)間里面,就應(yīng)該是μ+z*σ。
求VAR值的計算,基本上我們考試考的都是單尾,這里之所以是給的雙尾的關(guān)鍵值,是因為題目要求的,僅此而已。題目不說,我們還是用單尾99%,2.33。
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