李同學(xué)
2023-09-18 11:18幫忙解析一下這道題,謝謝
所屬:CFA SIC > Integrated Portfolio Construction and Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
開開助教
2023-09-19 09:46
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同學(xué)你好,
根據(jù)題目描述,Caroline運行一個投資組合,從基準(zhǔn)指數(shù)中剔除ESG得分低的證券,并把剩余的成分股按照它們的市值進(jìn)行權(quán)重的重新設(shè)置。為了解決跟蹤誤差的問題,Caroline運行率最優(yōu)化的程序。本題問跟蹤誤差的問題是否被解決。
本題應(yīng)該選B。因為最優(yōu)化程序可以通過把目標(biāo)函數(shù)設(shè)定為最小化tracking error,一定程度上解決由于剔除成分股導(dǎo)致的tracking error上升的問題。但是,這樣會使得組合超配那些ESG評分較高,但和被剔除股票相關(guān)性較高的股票,從而降低tracking error,這樣就會導(dǎo)致這些股票它們的持倉是相對集中的。
如果答疑對你有幫助,【請采納】喲~。加油,祝你順利通過考試~
