趙同學(xué)
2023-09-24 11:391.建模指數(shù)分布要用到的關(guān)鍵參數(shù)是λ,可以通過(guò)CS/LGD得到λ來(lái)計(jì)算這個(gè)MDP;然后還有一個(gè)公式PD≈CS/LGD,這個(gè)PD和λ什么關(guān)系? 2.解析里這句話怎么理解:B是錯(cuò)誤的,應(yīng)該使用邊際違約概率而非直接使用hazard rate
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1個(gè)回答
楊玲琪助教
2023-09-25 11:56
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同學(xué)你好,
這個(gè)PD和lambda是在不同的模型中的兩個(gè)參數(shù),一個(gè)是基于債券價(jià)格分析得來(lái)的,一個(gè)是基于指數(shù)分布,嚴(yán)格來(lái)說(shuō)沒(méi)有必然的聯(lián)系。解析中關(guān)于B的描述是指這個(gè)選項(xiàng)的答案是在計(jì)算中錯(cuò)誤的使用hazard rate作為違約概率而計(jì)算出來(lái)的。
希望能解答你的疑惑,加油!
