歡同學(xué)
2023-10-28 23:40WAL跟WAM有什么不一樣?。坎焕斫膺@個(gè)life指的是什么?還有那個(gè)maturity
所屬:FRM Part II > Credit Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
楊玲琪助教
2023-10-30 03:49
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同學(xué)你好,
這是衡量證券化產(chǎn)品資產(chǎn)池特征的兩個(gè)有些類似的指標(biāo)。都是用來衡量資產(chǎn)池的平均期限的,只是側(cè)重點(diǎn)不太一樣。WAL是加權(quán)平均壽命,它估計(jì)的是未償還本金在償還或攤銷前將保持未償付的年數(shù)的加權(quán)平均,計(jì)算時(shí)需要基于不同的PSA假設(shè)進(jìn)行分析。WAM是加權(quán)平均到期日,它是資產(chǎn)池中所有資產(chǎn)到期日的加權(quán)平均,通常以本金占比作為權(quán)重。
希望能解答你的疑惑,加油!
