jy
2023-10-30 22:41老師你好,這張圖lender和borrower是什么意思?還有表格里為什么short futures和long FRA都可以gains from rising MRR而不是short FRA
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1個(gè)回答
Evian, CFA助教
2023-11-04 08:40
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ヾ(?°?°?)??你好同學(xué),
interset rate futures的標(biāo)的資產(chǎn)是“價(jià)格f”,如果MRR↑,f↓
如果long interset rate futures,看漲“價(jià)格f”=看跌MRR,當(dāng)MRR真的↓,long方獲利
FRA的標(biāo)的資產(chǎn)是“MRR”,long方看漲MRR
如果long FRA,看漲MRR,當(dāng)MRR真的↓,long方損失
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