羅同學
2023-11-08 13:17請問老師,lag value到底是指Xi還是Xi前面的系數(shù)呢?第一句話中,是否翻譯成殘差與Xi有關?這樣不就構成異方差了嗎
所屬:FRM Part I > Quantitative Analysis 視頻位置 相關試題
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1個回答
黃石助教
2023-11-08 13:53
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同學你好。嚴謹來說,lag value指的是前一期的值,比如e(t)的lagged value of order 1 = e(t - 1)。這種說法一般出現(xiàn)在時間序列中。在OLS中這么表述的話,相當于說ei和ej(即不同觀測值的殘差)之間是相關的。這個與heteroskedasticity無關。稍微補充一下,有的教材上會專門提到這一點,就是OLS假設ei與ej之間不相關,即zero autocorrelation。該假設與homoskedasticity假設合并,稱為球形擾動項假設(Spherical disturbance),是OLS成為BLUE(Gauss-Markov theorem)的最重要假設。FRM的話沒有提到過這個,出現(xiàn)在這里主要是起到干擾項的作用。
